貨幣暗流之人民幣不一般！

導言

話說前頭

時序在2013年11月10日深夜，時間接近凌晨12點鐘，時間正在分分秒秒倒數著。這時候的深夜時分，在上海會計師事務所上班的林薇，一邊在網路上 看最新播出的「黃金剩女」的勵志劇「咱們結婚吧！」；一邊從容不迫地用眼睛餘光精準注視著購物網站，她還不忘在網站「購物車」上不斷地添加前幾天已經瀏覽 過想買的商品，正好整以暇等著即將到來的「秒殺」時刻。

在此同時，遠在千里之外的廣州的一對年輕人忙著不亦樂乎，陳亦凡和剛新婚的妻子也雙雙在電腦前耐心地答覆著各地買家購物的咨詢服務，還忙著和快遞公司聯繫出貨的安排。他們的心緊緊地扭在一起，竭盡全力地迎接這一年一度的網路購物狂歡盛會。

林薇和陳亦凡這兩位「80後」年輕人的等待都源自於「光棍節」（11月11日），在大陸又稱作為雙十一節。不同的是，前面這位女生是這個節日的消費者 買家，而後面那位男生是網路購物創業的賣家。在大陸，他們並不是特例，這一刻中國各地千千萬萬網民，如同朝聖一般都在電腦前靜靜地等待著，就是等待著那一 刻的到來。

光棍夜未眠

話說「光棍節」，既非中國傳統本土節日又非西洋節日，它起源於網路文化和校園文化之中。光棍節的來歷有很多種說法，但一般比較可信的講法是源自於一段 校園宿舍內幾位學生發起的「臥談」傳說。在1993年時，南京大學寢室4個「名草無主」的大四學生，每天晚上相聚在一起天南地北無所不談，故美其名為「臥 談」。那一段在二十年前誕生於南京的大學校園裡的傳說，是校園次世代時尚文化的代表之一。隨著一批又一批學子告別校園，近兩年「光棍節」在這個網路世代文 化認同的氛圍，竟然漸漸向社會擴散蔓延，成為南京年輕人的一個特別日子；到如今，在網路的興盛推波助瀾之下，也成為中國各地特有自娛娛人的節慶盛事。

林薇和陳亦凡上大學時都是單身。「最怕光棍節時的落寞感」，如今到了創業的年紀，購物狂熱反而有了「消費」節日的痛快感。她說：「不知道是自己變成熟了？還是社會的發展改變了他們這一世代的消費觀？」

不知從什麼時候開始，被年輕人追捧的「光棍節」演變成了全民狂歡的網購節日，即便只是在網路上自我調侃單身的無奈，但過去俗稱「光棍節」許多單身男女 會在這天上網購物獎賞自己，店家也順勢推出多種折扣和優惠活動，讓原本並非大陸消費旺季的11月變得異常火熱。打開電視報紙媒體，促銷廣告撲天蓋地而來， 想要忽視不看都難；這一天網路上刷新流量，大家痛快消費過後，很多網友都在探討光棍節秒殺祕笈。

無論是消費者還是電子商務平台如阿里巴巴，紛紛提前好幾天摩拳擦掌準備迎接節慶盛事的到來。消費者恨不得在11月11日這天把全年想買的東西一次性全 部買齊了，同樣地，電子商務平台百般迎合，則巴不得天天都是「光棍節」。這不僅僅是時尚潮流和大眾文化的一環，更是一股「人民幣暗流」從四面八方川流不 息，如涓滴成河般逐漸波濤洶湧，流向網路電子商務雲端處理中心。

這一刻，2013年11月11日凌晨12點整，隸屬於阿里巴巴集團在天貓網，11月11號開始接受訂單的60秒內，網路購物業績就衝上1億1,600 萬元人民幣。僅在6個小時之後，截至清晨6點鐘，已經有1億消費者在網路上購物，相當於台灣人口的4.3倍；交易額達到100億元人民幣。除了網絡商場之 外，商品運送快遞員也同樣全體動員，異常忙碌，中國的快遞公司總共有80萬人在這一天上班，其中包括6萬5千人專門為了雙十一而僱佣的臨時人員。

中國阿里巴巴網站創辦人馬雲在雙十一這一天給了一個註腳──網路購物世代來臨了！

網路也瘋狂

馬雲的豪語並非無的放矢，據阿里巴巴集團天貓官方微博最新消息統計，2013年雙十一光棍節，單單支付寶交易額就達350.19億元人民幣（約新台幣 1,759億元），與2012年同一日比較成長83%，刷新歷史紀錄。這相當於中國每日平均民間693億人民幣零售銷售總額的5成。不僅如此，單是光棍節 這一天的交易量就相當於台灣去年新台幣6,000億元網路購物市場的1/3，展現大陸網民驚人的消費力道。

更多令人咋舌的數據公布，光棍節當天，總成交筆數達到1.71億筆。支付寶成功支付1.88億筆，再次刷新了去年同期1.058億筆的全球紀錄，網路 流量高峰最高每秒鐘支付1.316萬筆（每分鐘支付79萬筆）。中國光棍節成為名符其實的「淘寶節」了。但若僅僅是如阿里巴巴「支付寶」（類似台灣的儲值 消費系統）這樣的電子商務支付平台的話，對於傳統金融業來說，這還只是隻溫馴的小貓罷了！因為，網路購物資金暗流最終還是要透過銀行來做清算的。

然而，真正的「金融之虎」是來自於阿里巴巴的金融創新領域。馬雲自己說了，阿里巴巴做金融不是要自己去做銀行，而是要建設一個開放性的「生態系統」， 這就是馬雲口中的「阿里金融」。除了「支付寶」儲值、跨國交易等金流服務的優勢外，這個生態系統還包含了傳統銀行的最核心業務之一──「網路信貸」，簡稱 之為「小微貸款」，在台灣稱之為「小額信貸」。阿里金融提出了「數據貸款」的概念，即通過小微企業在阿里巴巴集團中各各平台上的買賣交易活動，主要是交易 紀錄、誠信紀錄等徵信資訊，然後由阿里金融直接為買家或賣家授信發放貸款，大大降低了金融呆帳風險。傳統銀行正像託狼看守綿羊，把阿里金融招引進來，那就 等於是引狼入室了，結果給自己帶來了不可想像的麻煩。

根據阿里金融的數據顯示，截至2012年底，阿里金融已經為超過20萬家的「小微企業」提供了融資服務。根據阿里訊息公布獲悉，阿里金融貸款餘額超過 人民幣20億元（中國金融政策規定阿裡金融放款資金設定上限，最多為人民幣24億元）；累計動用貸款總額超過人民幣500億元，小微企業全年實際佔用資金 時長為123天（周轉天數），貸放實際年化利率為6.7%。

然而，我們還是要問，一般傳統銀行能否複製阿里金融的模式？網路資訊貸款模式的本質是用網路資料採擷信用；有別於傳統銀行貸款方式是以擔保，有形資產 抵押做背書。阿里金融資料採擷的基礎是在於大量客戶資料獲取能力，也就是巨量資料（Big Data）的再利用，淘寶、天貓、支付寶等平台分分秒秒的交易紀錄，那裡就是阿里集團資料獲取的平台，傳統銀行不是不願意而是不能，他們並不具備這樣的資 料庫和處理能力。

不僅如此，第二隻「金融創新之虎」是傳統銀行業主要收入來源的理財業務，亦即是阿里巴巴推出的「餘額寶」。「餘額寶」由阿里支付平台「支付寶」為個人 用戶打造的一項儲值餘額增值服務，通過餘額寶，用戶不僅能夠達到理財的附加功能得到較高的收益，還能隨時消費支付和轉出，無任何手續費。截至2013年 12月31日，餘額寶的客戶數已經達到4,303萬人，相當於台灣總人口戶的1.87倍，每戶平均持有餘額達到4,307元，總規模人民幣1,853億元 （約新台幣9,265億元），投資在「天弘增利寶貨幣基金」穩居中國單一最大基金的寶座，全球貨幣基金第22名。

那「餘額寶」的收益有多少呢？目前，「餘額寶」的年化收益率基本在5%左右，年輕人趨之若鶩。相對之下，中國大陸活期存款的年收益只有0.35%；1 年期定期存款也大約只有3.25%左右，因此，「餘額寶」推出半年就躍居大陸最大基金，大陸網民的「螞蟻雄兵」使得餘額寶成了名符其實的「吸金怪獸」，這 樣理財商品的吸引力讓一般金融機構毫無招架之力。

談到電子商務金融服務應用，現今中國大陸的金融業幾乎人人談「虎」色變。誰是虎？馬雲是也，那這些金融業大老們怎麼驚恐形容這隻虎呢？招商銀行行長馬蔚華說：「招商銀行的危機所在，就是馬雲，而不是其他銀行同業！」

如果有了搜尋引擎、雲計算（雲端運算）、徵信體制等互聯網功能，憑藉實名用戶的基礎，金融機構的未來甚至可能與金融仲介機構核心功能無關了。間接金融和直接金融很快可能就會被互聯網這種網路金融形式所取代。」

無獨有偶的，中國平安保險集團董事長兼CEO也憂心忡忡的說道：「平安未來最大的競爭對手，不是其他傳統金融企業，而是現代科技行業。我們現在所面臨的，是一場現代科技與傳統金融業之間的競爭，誰跑得快誰就贏。」

反客為主的金流無所不在

眼見電子商務網路購物市場到2015年即將達到18兆人民幣的天量規模，現今的貨幣已非交易媒介、計價單位和儲存價值那麼簡單了。資訊處理和雲端科技 的發達已經使得虛擬電子貨幣的金流超乎想像的蓬勃發展，第三方支付廠商如阿里巴巴等莫不汲汲營營進軍網路金融市場。他們運用36計中的「反客為主」化被動 為主動的策略，把準時機插足進入金融領域，掌握他的機關要害之處；亦即是乘隙插足、扼其主機，循序漸進造就成功機遇。

過去我們只知道從事國際進出口貿易與投資機構法人熱錢進出全球股票、債券市場投