孫主任最常被問到：「什麼時候是買點？」
其實，這個問題不只跟投資理財有關，更和你的工作業務、日常決策息息相關。
我在學校兼課，有次同學問我：「老師，請問日圓什麼時候是買點？」我聽了覺得這位同學很不錯，一般人都只想知道美元或人民幣是否值得投資，但她卻看到了日圓的投資價值。
不過，當我花了一些時間跟她解說日圓的升貶因素，甚至把安倍經濟學都搬出來論述之後，這位同學才說：「老師啊，我下個月要跟媽媽去日本玩，想要換幾萬塊日圓，你跟我講哪一天買划算就好，這些我聽不懂。」我這時才知道，原來這位同學是旅遊的需求，而不是投資的需要。
她想問的應該是什麼時候可以「買一點」日圓，而不是日圓的「買點」。
但其實關心和了解匯率，不只是貿易商和觀光客要做的功課，對於一般上班族來說，匯差的影響大小，跟個人的工作性質與所在產業是息息相關的。
例如有位朋友在旅行社負責韓國團的開票與訂房，韓國在2019 至2020 年受到日韓貿易戰的影響，半導體衰退很多，經濟表現不好，韓圜跟著大跌。這時如果要幫顧客訂飯店或訂機票，就不要先急著兌換韓圜，因為預計未來一個月還會持續貶值，可以建議顧客先用信用卡結帳，只要信用卡回饋夠高，分攤掉手續費，一個月之後信用卡再結帳，會比立即付現划算。
同時也可以建議旅行社老闆，當韓圜一路走貶時，先不要急著拿韓圜跟韓國的商家結帳，不如結帳前夕再買入韓圜。
但這只適用於韓國，同時間的日圓匯率走勢則正好相反，所以操作方式也應該完全不同。
如果有人是賣國產車的業務，國產車的競爭對手不只是另一品牌的國產車，也可能是進口車。近年日圓貶值，由早先的1美元兌換75 日圓，經歷多次下跌最低到125 日圓。這時業務人員須分析最近進口車匯率，因匯率直接影響進口車報價。
大家可能知道，國產車和進口車性能相比不見得有明顯差異，所以價差如果大到某個程度，民眾會選擇買國產車；但如果價差不大，反過來會因為品牌形象的影響，選擇購買進口車。所以，就算是負責車輛銷售的業務人員，雖然乍看跟匯率沒有太大關係，可是如果能夠跟客戶詳加分析，其實相當程度展現了個人的專業能力，提供讓客戶滿意的服務，無論是販售國產車或進口車，都能有亮眼的業績表現。
思考這三點，決定疫後是贏家還是輸家
對上班族或企業主來說，疫情對於未來會產生什麼樣的影響？對於整個國家的金融市場，又會引發哪些改變？可以從三個面向來思考。
1. 成為獲利者或受害者？取決於你的角色
當通膨發生，對領固定薪資的上班族不利，因為薪水沒有增加，物價卻一直漲，等於實質減薪。但通膨可能讓企業老闆占便宜。因為通膨會反映在商品及服務的售價上，有時原物料價格大漲，食品大廠跟著漲價，於是大家日常購買的咖啡也漲價。但過兩年後，咖啡豆價錢跌了，原物料雖然降價，但咖啡的售價並不會隨之調整，如此幾次來回，價差就愈來愈大了。
因此，物價上漲，對企業或對商品來說，有「僵固性」，價格只會往上調，卻不會往下降。但一般上班族薪水並不是跟著政府公告的基本工資增加，就算基本工資每年調高5％，一般上班族並不一定會加薪，這正是台灣近幾年來上班族面對的真實情況。
不是所有企業老闆都能夠在通貨膨脹時賺進更多利潤。如果在供應鏈中缺乏議價能力，特別是較缺乏技術門檻、供應零組件的中小企業，很可能因為原物料上漲，但下游大廠又不願意加價購買，反而遭到夾殺，獲利空間被極度壓縮。
2. 通貨膨脹，該借貸或儲蓄？
通貨膨脹時，如果拿100元存到銀行，以銀行利率約1％計算，一年之後，可以拿到101 元。但原本可以用100 元買到的東西卻漲價了，在這一年間已變成103 元。一年前你買得起的東西，一年之後反而無法購買，通貨膨脹顯然對存錢到銀行的人不利。
但通貨膨脹對借錢的人反而有利。你可以先借100 元去買東西，一年之後它漲到103 元，再把這個103 元的東西賣掉，然後連本帶利還給銀行101 元，還賺2 元。所以，通膨對借錢的人有利，對存錢的人不利。
3. 金融投資，該買股票或債券？
金融市場有很多不同的投資商品，例如股票、債券、期貨、基金等。如果物價上漲，大部分公司會隨之調高售價；特別如果它所屬的行業是一家獨大或寡占型態，對於價格的掌控能力更強。例如某些電信業者若要漲價，民眾除了接受之外並沒有太多的選擇，因此通貨膨脹對他們來說反而有利。還有些企業的產品服務是以滿足民眾的「剛性需求」為主，不受景氣影響，調漲空間較大，獲利相對不受影響。投資這種企業的股票，除非企業營運出問題，否則在通膨年代，收益仍相對平穩。
通貨膨脹對哪種投資會產生負面影響？答案是債券。因為債券購入時採固定利息，類似銀行定存概念，如果定存利息固定，但物價漲很多，定存就不划算。
明年的營運目標怎麼訂？懂經濟，才能拚經濟！
很多公司在每年下半年度會規劃明年的營業計畫，甚至有些大型企業會規劃未來五年目標，他們參考的依據是什麼？正是經濟預測。
企業思考發展一個新產品，或是要繼續擴大原有的業務，判斷基準是明年的經濟情況好或不好？若公司的目標市場不在台灣而在美國，則需要知道美國明年的經濟好或不好。
經濟預測對專業工作者來說，是對未來情景的想像依據，協助我們更清楚地做好各種規劃，掌握機會、趨避風險。
舉例來說，當你知道去年的經濟成長率是2.6％，今年可能是2.1％，不妨想想2.6％掉到2.1％是為什麼？是投資不如去年、消費不如去年，還是貿易不如去年？ 2020 年可能最大的難題來自於貿易，因為美中貿易戰和疫情的影響，在全球主要經濟體都呈現負成長時，台灣還能維持2.1％，是因為哪個部分做得好？除了超前布署防堵疫情擴散得宜之外，還有哪些財政措施讓疫情的影響降到最低？
身為上班族，也一定要了解公司的主要業務項目是屬於投資、消費，還是貿易？例如汽車業務人員，可能跟國際貿易比較沒有關係，但跟台灣的消費與投資就有關係了。2020年很多台商回台投資，不管是蓋工廠或是賣出很多設備，都會需要很多車輛，這對於商用車、貨運卡車就是很好的行銷著力點。
又或者，雖然台灣最近的消費持平，但如果我們的股市表現不好的話，就要小心是否代表高檔車的銷售會相對下跌，而一般的國民車銷售會比較好，或是大部分的人會延後換車？當你要向上司或公司建議未來營運規劃時，就可以今年的經濟成長率為基準，分析當中不同結構的消長。
在規劃國際行銷或國際業務的時候，就可以先從分析一個國家的經濟成長率和經濟結構開始，了解究竟屬於哪一種經濟型態，再規劃出合適的行銷方式。
例如行銷領域的研究早已證明，隨著國民所得增加，人們對生活的需求不同，就會有不同形態的新通路興起：當國民所得達1,000 美元時，會先出現超市，接下來是百貨公司、便利商店、大賣場，再接下來就是暢貨中心。台灣的流通業大致也是按照這樣的順序逐步發展出來的。
總體經濟和個別業務之間其實存在著密切關係。了解每個國家的國民所得與產業結構，在規劃產品銷售與業務方向的時候，就比較有跡可循。
其實，這個問題不只跟投資理財有關，更和你的工作業務、日常決策息息相關。
我在學校兼課，有次同學問我：「老師，請問日圓什麼時候是買點？」我聽了覺得這位同學很不錯，一般人都只想知道美元或人民幣是否值得投資，但她卻看到了日圓的投資價值。
不過，當我花了一些時間跟她解說日圓的升貶因素，甚至把安倍經濟學都搬出來論述之後，這位同學才說：「老師啊，我下個月要跟媽媽去日本玩，想要換幾萬塊日圓，你跟我講哪一天買划算就好，這些我聽不懂。」我這時才知道，原來這位同學是旅遊的需求，而不是投資的需要。
她想問的應該是什麼時候可以「買一點」日圓，而不是日圓的「買點」。
但其實關心和了解匯率，不只是貿易商和觀光客要做的功課，對於一般上班族來說，匯差的影響大小，跟個人的工作性質與所在產業是息息相關的。
例如有位朋友在旅行社負責韓國團的開票與訂房，韓國在2019 至2020 年受到日韓貿易戰的影響，半導體衰退很多，經濟表現不好，韓圜跟著大跌。這時如果要幫顧客訂飯店或訂機票，就不要先急著兌換韓圜，因為預計未來一個月還會持續貶值，可以建議顧客先用信用卡結帳，只要信用卡回饋夠高，分攤掉手續費，一個月之後信用卡再結帳，會比立即付現划算。
同時也可以建議旅行社老闆，當韓圜一路走貶時，先不要急著拿韓圜跟韓國的商家結帳，不如結帳前夕再買入韓圜。
但這只適用於韓國，同時間的日圓匯率走勢則正好相反，所以操作方式也應該完全不同。
如果有人是賣國產車的業務，國產車的競爭對手不只是另一品牌的國產車，也可能是進口車。近年日圓貶值，由早先的1美元兌換75 日圓，經歷多次下跌最低到125 日圓。這時業務人員須分析最近進口車匯率，因匯率直接影響進口車報價。
大家可能知道，國產車和進口車性能相比不見得有明顯差異，所以價差如果大到某個程度，民眾會選擇買國產車；但如果價差不大，反過來會因為品牌形象的影響，選擇購買進口車。所以，就算是負責車輛銷售的業務人員，雖然乍看跟匯率沒有太大關係，可是如果能夠跟客戶詳加分析，其實相當程度展現了個人的專業能力，提供讓客戶滿意的服務，無論是販售國產車或進口車，都能有亮眼的業績表現。
思考這三點，決定疫後是贏家還是輸家
對上班族或企業主來說，疫情對於未來會產生什麼樣的影響？對於整個國家的金融市場，又會引發哪些改變？可以從三個面向來思考。
1. 成為獲利者或受害者？取決於你的角色
當通膨發生，對領固定薪資的上班族不利，因為薪水沒有增加，物價卻一直漲，等於實質減薪。但通膨可能讓企業老闆占便宜。因為通膨會反映在商品及服務的售價上，有時原物料價格大漲，食品大廠跟著漲價，於是大家日常購買的咖啡也漲價。但過兩年後，咖啡豆價錢跌了，原物料雖然降價，但咖啡的售價並不會隨之調整，如此幾次來回，價差就愈來愈大了。
因此，物價上漲，對企業或對商品來說，有「僵固性」，價格只會往上調，卻不會往下降。但一般上班族薪水並不是跟著政府公告的基本工資增加，就算基本工資每年調高5％，一般上班族並不一定會加薪，這正是台灣近幾年來上班族面對的真實情況。
不是所有企業老闆都能夠在通貨膨脹時賺進更多利潤。如果在供應鏈中缺乏議價能力，特別是較缺乏技術門檻、供應零組件的中小企業，很可能因為原物料上漲，但下游大廠又不願意加價購買，反而遭到夾殺，獲利空間被極度壓縮。
2. 通貨膨脹，該借貸或儲蓄？
通貨膨脹時，如果拿100元存到銀行，以銀行利率約1％計算，一年之後，可以拿到101 元。但原本可以用100 元買到的東西卻漲價了，在這一年間已變成103 元。一年前你買得起的東西，一年之後反而無法購買，通貨膨脹顯然對存錢到銀行的人不利。
但通貨膨脹對借錢的人反而有利。你可以先借100 元去買東西，一年之後它漲到103 元，再把這個103 元的東西賣掉，然後連本帶利還給銀行101 元，還賺2 元。所以，通膨對借錢的人有利，對存錢的人不利。
3. 金融投資，該買股票或債券？
金融市場有很多不同的投資商品，例如股票、債券、期貨、基金等。如果物價上漲，大部分公司會隨之調高售價；特別如果它所屬的行業是一家獨大或寡占型態，對於價格的掌控能力更強。例如某些電信業者若要漲價，民眾除了接受之外並沒有太多的選擇，因此通貨膨脹對他們來說反而有利。還有些企業的產品服務是以滿足民眾的「剛性需求」為主，不受景氣影響，調漲空間較大，獲利相對不受影響。投資這種企業的股票，除非企業營運出問題，否則在通膨年代，收益仍相對平穩。
通貨膨脹對哪種投資會產生負面影響？答案是債券。因為債券購入時採固定利息，類似銀行定存概念，如果定存利息固定，但物價漲很多，定存就不划算。
明年的營運目標怎麼訂？懂經濟，才能拚經濟！
很多公司在每年下半年度會規劃明年的營業計畫，甚至有些大型企業會規劃未來五年目標，他們參考的依據是什麼？正是經濟預測。
企業思考發展一個新產品，或是要繼續擴大原有的業務，判斷基準是明年的經濟情況好或不好？若公司的目標市場不在台灣而在美國，則需要知道美國明年的經濟好或不好。
經濟預測對專業工作者來說，是對未來情景的想像依據，協助我們更清楚地做好各種規劃，掌握機會、趨避風險。
舉例來說，當你知道去年的經濟成長率是2.6％，今年可能是2.1％，不妨想想2.6％掉到2.1％是為什麼？是投資不如去年、消費不如去年，還是貿易不如去年？ 2020 年可能最大的難題來自於貿易，因為美中貿易戰和疫情的影響，在全球主要經濟體都呈現負成長時，台灣還能維持2.1％，是因為哪個部分做得好？除了超前布署防堵疫情擴散得宜之外，還有哪些財政措施讓疫情的影響降到最低？
身為上班族，也一定要了解公司的主要業務項目是屬於投資、消費，還是貿易？例如汽車業務人員，可能跟國際貿易比較沒有關係，但跟台灣的消費與投資就有關係了。2020年很多台商回台投資，不管是蓋工廠或是賣出很多設備，都會需要很多車輛，這對於商用車、貨運卡車就是很好的行銷著力點。
又或者，雖然台灣最近的消費持平，但如果我們的股市表現不好的話，就要小心是否代表高檔車的銷售會相對下跌，而一般的國民車銷售會比較好，或是大部分的人會延後換車？當你要向上司或公司建議未來營運規劃時，就可以今年的經濟成長率為基準，分析當中不同結構的消長。
在規劃國際行銷或國際業務的時候，就可以先從分析一個國家的經濟成長率和經濟結構開始，了解究竟屬於哪一種經濟型態，再規劃出合適的行銷方式。
例如行銷領域的研究早已證明，隨著國民所得增加，人們對生活的需求不同，就會有不同形態的新通路興起：當國民所得達1,000 美元時，會先出現超市，接下來是百貨公司、便利商店、大賣場，再接下來就是暢貨中心。台灣的流通業大致也是按照這樣的順序逐步發展出來的。
總體經濟和個別業務之間其實存在著密切關係。了解每個國家的國民所得與產業結構，在規劃產品銷售與業務方向的時候，就比較有跡可循。
