理財有三個層面：「賺錢」、「省錢」、「滾錢」
賺錢靠努力，省錢靠毅力，滾錢靠實力
是人才，才能賺錢；會理債，才能省錢；懂自己，才能滾錢
在通往財富自由的道路上，「認識自己」比「投資什麼」都重要得多
「就業能力」不等於「競爭力」
……長期身處在一個充滿負面思維的世界，我們的思維很容易就會變得會去「責怪別人」，好像別人做好是應該的，如果有什麼不對勁都是因為別人做不好、做錯了。小心呀！這樣的思維不會提高你的「就業能力」，卻會嚴重侵蝕你的「競爭力」。
大學畢業除了是一張文憑之外，在就業市場中至少還代表了一份就業能力的證明。證明你有「資格」進入就業市場。就像是各行各業不同的執照一樣，考取了執照只能代表你有這門專業的基礎知識，不太需要從頭學起。只是，你能不能在職場中生存，甚至發揮所長、步步高升，關鍵不在於「就業能力」，而在於「競爭力」。
排除非營利組織及公益團體，企業用人與否的概念其實相當簡單，用前面勞動市場經濟學的概念，就是用了這個人之後對公司產生的效益，是否會大於公司付出去的成本，這是每一個企業用人的基本準則。文憑，只是保障你有機會參與，並不保證能進入，也不保證能生存。如果無法讓自己產生更高的價值，很快地就會面臨到適應及生存的問題。
為什麼會變成這樣？
在過去，全世界的市場沒有今天那麼高的整合度，人才沒有那麼高的流通性，每個人在勞動市場所面臨到的競爭比較集中在地及區域性。用更簡單的話說，就是競爭沒那麼激烈，每個人的「被取代性」比較低。然而今日的世界早已改觀，很多產業和企業面臨的是全球的市場，競爭來自四面八方，需要的不再只是本地的人才。全世界人才的流通是平的，在臺灣找不到的，可能在韓國、印度、中國出現，中間的藩籬早已打破。沒有提升自己的能力，創造更高的價值，機會很可能就會被世界某一角落的人取代。過去二十年中國以低成本勞力取代了先進國家（包括臺灣）的製造業勞工的價值；印度以語言優勢擷取了全球軟體及電話服務的商機；韓國創造了全球性的家電、汽車、機械的品牌價值；香港和新加坡則以低稅率和低門檻發展成區域金融中心。那些原本散在各地的製造業勞工、Call Center人員、只有國內市場的家電品牌，以及只做在地生意的銀行，突然驚覺自己有極高的「被取代性」，一不小心生存都會出現問題。「上海大承網絡技術」是中國著名的網路遊戲平台企業，公司執行長楊震曾經生動地描寫他在用人方面的標準：
「我不一定用國內的人，例如遊戲設計日本很強，行銷新加坡很強，軟體程式臺灣很強，我就用當地人，如果一樣強，我就用最便宜的。」
上述這段話可以說是以全球化市場作為背景的一種思維，「就業能力」不等於「競爭力」的現象不是臺灣獨有，而是世界性的現象，反觀臺灣，這一代大學生常常被拿來和過去的一代、甚至好幾代比較。這其實並不十分公平，制度可能有缺陷，大學數量可能多了一點，所學也不見得有用，但最大的原因是環境改變了。過去「學歷」可能等同於「工作」，「就業能力」也代表了「競爭力」，現在這一切都不同了。企業家經不起這場全球性巨變的，就有可能會在這一波浪潮中滅頂；政治人物無法抵擋這股整合力量的，也不乏被推翻下台。大學生只不過是這股潮流當中的一員而已，只是「低薪」、「就業難」涉及生存，當然需要認真面對。
負債是壞事嗎？
對於大多數的人來說，如果沒有富爸爸也沒有祖產，負債可說是一定會有的現象。尤其是打拼一陣子之後，多半會有家庭、子女，以及一份還算穩定的工作。因此，買房需要申請房貸，買車可能會有車貸，每個月按時繳款還本息。在這個狀況下，「負債」不一定完全是壞事，反而是鞭策自己好好打拼的動力。
負債本身是一件冒風險的事，老一輩的人聽到負債二字就認為不是件好事，認為手頭沒錢的人才會去借錢。其實，個人的財務管理早應該擺脫「無負債就是好」的迷思，著重的應該是「創造資產」及「現金管理」。在現金調度允許的情況下，一些適當的負債，反而會讓資產成長，這些資產若能提供更高的收益，除了償還債外之外還能有餘，負債反而變成一件增加價值的事。財務管理學裡有一個理論，一個公司可以經由適當的負債將公司價值極大化，意思是運用負債的效果，將原本要很久後才會擁有的資產提前擁有，並且運用這些資產創造更高的價值。這樣一來，負債就變成了一件創造價值的事，而不是只有增加負擔而己，這種狀況稱為「槓桿效果」。以台灣為例，著名企業如台塑的負債比 (總負債 / 總資產)為19.8%、台積電為15.4%、鴻海12.8%、統一超5.2%、遠東百貨31.7%。企業經營在經營成本和資金運用的考量下也不大可能零負債。槓桿這個名詞後來被廣為運用，在投資上，融資 (也就是借錢) 買股、融券 (也就是借股票) 賣股算是槓桿操作；買賣期貨或選擇權，花一點本金可以會賺到數倍的獲利，這種以小摶大的投資也被冠以槓桿操作；更別說拿房子抵押，拿銀行的錢來炒股更算是。但這時所謂的槓桿操作多少都帶有投機的意味了。
負債的原因是因為增加資產，如果負債本身的償還是可估算、並且沒有急迫性的；更重要的是買進來的資產具有增值潛力，這項負債就值得考慮。從這個角度來看，欠卡債，不論是買衣買鞋還是吃大餐 (完全沒有增值潛力，反而有還款急迫性)，都是相對不理智的舉動。至於買進學位文憑欠下的學貸，得看看這個文憑是否具有附加價值，讓你在未來因為這個文憑而變得更好。否則如同前紐約市長彭博 (Michael R. Bloomberg)所說，不必勉強自己一定要擠進大學與背負助學貸款，不如及早投入技職生涯，當個收入不錯又沒學貸的水電工更好。總而言之，在能夠提高資產價值的情況下，當然可以有負債。
對於無法放棄儲蓄習慣的人……
多數有儲蓄習慣的人，存款方式不外乎兩種：(1)每個月固定存入一筆金額；(2)每個月存入當月未花費的剩餘款。儲蓄是一種「享受當下和擁抱未來」相互拉鋸的心理戰，上述二種方法當中不論採取哪一種，都等於是在現在和未來之間作取捨。要一個平時沒有儲蓄習慣的人突然開始每個月存三千元，就好比要一個老煙槍從今天開始不准抽煙一樣難受。因此，有關儲蓄的方法，我建議用一種「漸進累積式」的方式，讓儲蓄隨時間漸漸成為一種習慣，然後累積出一筆可觀的金額。所謂「漸進累積式」的方式十分簡單。假如你目前是一個存款數字是零的人，從這個星期開始，維持「每一週多存十元」的習慣，只要一年後，就會看到它初步的成效。只要「每一週多存十元」， 一年後帳戶就會有一萬三千七百八十元（不計利息），持續這樣的慣性，到了第二年最後一週的存款額將是一千零四十元，一個月已存超過四千元，和一般人每個月存三至五千元已相差無幾，在第二年底累積將會有五萬四千零七十元！但更重要的是，這個儲蓄慣性已經養成了。
一個星期存一千多元，一個月存四千多元難不難？說難挺難的，說容易也挺容易。每天早餐自己煎蛋夾吐司、晚上少花六十元買鹽酥雞當消夜、買十五元一把的新鮮地瓜葉而不是店裡一盤三十五元的燙青菜、少花四十或五十元買珍珠奶茶或翡翠檸檬茶、自己煮咖啡加鮮奶作拿鐵、買衣服則從「新裝上市」改成三個月後的「換季特賣」、交通工具從計程車改成公車和捷運……，每天省個一、二百元真的不是太困難的事。
「漸進累積式」的儲蓄方式不是我發明的，但我認為十分適合多數想要養成儲蓄習慣的人：第一、它的起始點很低，十塊錢就可以開始；第二、它的累積速度不快，每一週多省十元對大多數人來說不算太困難；第三、不需要到畢業後就業領薪水才開始，從學生時代就可以起步，拿平日的打工錢就行；第四、如果是上班族，儲蓄速度可以跟著未來加薪逐漸增加。這一筆錢，學生可以拿來還學貸、卡債；上班族可以規劃出國旅行、進修，或是買房、買車的頭期款；更可以用作退休金準備。
對於開始要投資理財的人……
如果你能理解儲蓄已無法滿足未來經濟上的需要，投資理財將成為必備的常識，那你就正式進入投資的領域。投資工具林林總總，方法千奇百怪，但不管方式為何，有兩個熟悉又陌生的名詞你一定得認識：一個叫「報酬」，一個叫「風險」。
「報酬」的概念相當明確。買低賣高就是賺，反之就是賠錢，通常用百分比（%）表示。算法上可以有幾個方式：
其一，直接計算。
其二，年化報酬。相對於報酬，「風險」比較抽象難理解，但風險是具體存在的事物，而且讓人膽戰心驚。在日常生活中，發生疾病、傷痛、低潮，是人生的風險；在投資活動中，買賣任何投資商品是風險，同樣的，發生虧損也是風險。但是，對於大多數投資人來說，發生虧損，賠了錢，等於風險。這種認知不能說不對，卻不免偏執，許多投資人在投資股票、基金、資產、債券、外幣發生巨大損失後，才會總結一句：「投資真是一件高風險的事！」把虧損多寡和風險高低放在同一個標準衡量其實並不精確。
投資要獲利只有一個方法，就是買低賣高。再好的公司，如果買在價格高點，發生虧損的機會也會相對提高；一些大家棄如敝帚的標的，價格低到乏人問津，獲利的機會反而增加。也就是說，會不會發生虧損，往往和等級好壞的公司本身的風險關聯不大，反而和投資人買賣時間點和價格有關。
而風險是指發生虧損的可能性。從這個觀念出發，高風險的意思是讓投資人產生虧損的可能性比較高，換句話說價格的起伏要比較大，才會產生這種可能性。如果一檔股票價格平穩不動，投資它基本上是不大會賠錢的……
賺錢靠努力，省錢靠毅力，滾錢靠實力
是人才，才能賺錢；會理債，才能省錢；懂自己，才能滾錢
在通往財富自由的道路上，「認識自己」比「投資什麼」都重要得多
「就業能力」不等於「競爭力」
……長期身處在一個充滿負面思維的世界，我們的思維很容易就會變得會去「責怪別人」，好像別人做好是應該的，如果有什麼不對勁都是因為別人做不好、做錯了。小心呀！這樣的思維不會提高你的「就業能力」，卻會嚴重侵蝕你的「競爭力」。
大學畢業除了是一張文憑之外，在就業市場中至少還代表了一份就業能力的證明。證明你有「資格」進入就業市場。就像是各行各業不同的執照一樣，考取了執照只能代表你有這門專業的基礎知識，不太需要從頭學起。只是，你能不能在職場中生存，甚至發揮所長、步步高升，關鍵不在於「就業能力」，而在於「競爭力」。
排除非營利組織及公益團體，企業用人與否的概念其實相當簡單，用前面勞動市場經濟學的概念，就是用了這個人之後對公司產生的效益，是否會大於公司付出去的成本，這是每一個企業用人的基本準則。文憑，只是保障你有機會參與，並不保證能進入，也不保證能生存。如果無法讓自己產生更高的價值，很快地就會面臨到適應及生存的問題。
為什麼會變成這樣？
在過去，全世界的市場沒有今天那麼高的整合度，人才沒有那麼高的流通性，每個人在勞動市場所面臨到的競爭比較集中在地及區域性。用更簡單的話說，就是競爭沒那麼激烈，每個人的「被取代性」比較低。然而今日的世界早已改觀，很多產業和企業面臨的是全球的市場，競爭來自四面八方，需要的不再只是本地的人才。全世界人才的流通是平的，在臺灣找不到的，可能在韓國、印度、中國出現，中間的藩籬早已打破。沒有提升自己的能力，創造更高的價值，機會很可能就會被世界某一角落的人取代。過去二十年中國以低成本勞力取代了先進國家（包括臺灣）的製造業勞工的價值；印度以語言優勢擷取了全球軟體及電話服務的商機；韓國創造了全球性的家電、汽車、機械的品牌價值；香港和新加坡則以低稅率和低門檻發展成區域金融中心。那些原本散在各地的製造業勞工、Call Center人員、只有國內市場的家電品牌，以及只做在地生意的銀行，突然驚覺自己有極高的「被取代性」，一不小心生存都會出現問題。「上海大承網絡技術」是中國著名的網路遊戲平台企業，公司執行長楊震曾經生動地描寫他在用人方面的標準：
「我不一定用國內的人，例如遊戲設計日本很強，行銷新加坡很強，軟體程式臺灣很強，我就用當地人，如果一樣強，我就用最便宜的。」
上述這段話可以說是以全球化市場作為背景的一種思維，「就業能力」不等於「競爭力」的現象不是臺灣獨有，而是世界性的現象，反觀臺灣，這一代大學生常常被拿來和過去的一代、甚至好幾代比較。這其實並不十分公平，制度可能有缺陷，大學數量可能多了一點，所學也不見得有用，但最大的原因是環境改變了。過去「學歷」可能等同於「工作」，「就業能力」也代表了「競爭力」，現在這一切都不同了。企業家經不起這場全球性巨變的，就有可能會在這一波浪潮中滅頂；政治人物無法抵擋這股整合力量的，也不乏被推翻下台。大學生只不過是這股潮流當中的一員而已，只是「低薪」、「就業難」涉及生存，當然需要認真面對。
負債是壞事嗎？
對於大多數的人來說，如果沒有富爸爸也沒有祖產，負債可說是一定會有的現象。尤其是打拼一陣子之後，多半會有家庭、子女，以及一份還算穩定的工作。因此，買房需要申請房貸，買車可能會有車貸，每個月按時繳款還本息。在這個狀況下，「負債」不一定完全是壞事，反而是鞭策自己好好打拼的動力。
負債本身是一件冒風險的事，老一輩的人聽到負債二字就認為不是件好事，認為手頭沒錢的人才會去借錢。其實，個人的財務管理早應該擺脫「無負債就是好」的迷思，著重的應該是「創造資產」及「現金管理」。在現金調度允許的情況下，一些適當的負債，反而會讓資產成長，這些資產若能提供更高的收益，除了償還債外之外還能有餘，負債反而變成一件增加價值的事。財務管理學裡有一個理論，一個公司可以經由適當的負債將公司價值極大化，意思是運用負債的效果，將原本要很久後才會擁有的資產提前擁有，並且運用這些資產創造更高的價值。這樣一來，負債就變成了一件創造價值的事，而不是只有增加負擔而己，這種狀況稱為「槓桿效果」。以台灣為例，著名企業如台塑的負債比 (總負債 / 總資產)為19.8%、台積電為15.4%、鴻海12.8%、統一超5.2%、遠東百貨31.7%。企業經營在經營成本和資金運用的考量下也不大可能零負債。槓桿這個名詞後來被廣為運用，在投資上，融資 (也就是借錢) 買股、融券 (也就是借股票) 賣股算是槓桿操作；買賣期貨或選擇權，花一點本金可以會賺到數倍的獲利，這種以小摶大的投資也被冠以槓桿操作；更別說拿房子抵押，拿銀行的錢來炒股更算是。但這時所謂的槓桿操作多少都帶有投機的意味了。
負債的原因是因為增加資產，如果負債本身的償還是可估算、並且沒有急迫性的；更重要的是買進來的資產具有增值潛力，這項負債就值得考慮。從這個角度來看，欠卡債，不論是買衣買鞋還是吃大餐 (完全沒有增值潛力，反而有還款急迫性)，都是相對不理智的舉動。至於買進學位文憑欠下的學貸，得看看這個文憑是否具有附加價值，讓你在未來因為這個文憑而變得更好。否則如同前紐約市長彭博 (Michael R. Bloomberg)所說，不必勉強自己一定要擠進大學與背負助學貸款，不如及早投入技職生涯，當個收入不錯又沒學貸的水電工更好。總而言之，在能夠提高資產價值的情況下，當然可以有負債。
對於無法放棄儲蓄習慣的人……
多數有儲蓄習慣的人，存款方式不外乎兩種：(1)每個月固定存入一筆金額；(2)每個月存入當月未花費的剩餘款。儲蓄是一種「享受當下和擁抱未來」相互拉鋸的心理戰，上述二種方法當中不論採取哪一種，都等於是在現在和未來之間作取捨。要一個平時沒有儲蓄習慣的人突然開始每個月存三千元，就好比要一個老煙槍從今天開始不准抽煙一樣難受。因此，有關儲蓄的方法，我建議用一種「漸進累積式」的方式，讓儲蓄隨時間漸漸成為一種習慣，然後累積出一筆可觀的金額。所謂「漸進累積式」的方式十分簡單。假如你目前是一個存款數字是零的人，從這個星期開始，維持「每一週多存十元」的習慣，只要一年後，就會看到它初步的成效。只要「每一週多存十元」， 一年後帳戶就會有一萬三千七百八十元（不計利息），持續這樣的慣性，到了第二年最後一週的存款額將是一千零四十元，一個月已存超過四千元，和一般人每個月存三至五千元已相差無幾，在第二年底累積將會有五萬四千零七十元！但更重要的是，這個儲蓄慣性已經養成了。
一個星期存一千多元，一個月存四千多元難不難？說難挺難的，說容易也挺容易。每天早餐自己煎蛋夾吐司、晚上少花六十元買鹽酥雞當消夜、買十五元一把的新鮮地瓜葉而不是店裡一盤三十五元的燙青菜、少花四十或五十元買珍珠奶茶或翡翠檸檬茶、自己煮咖啡加鮮奶作拿鐵、買衣服則從「新裝上市」改成三個月後的「換季特賣」、交通工具從計程車改成公車和捷運……，每天省個一、二百元真的不是太困難的事。
「漸進累積式」的儲蓄方式不是我發明的，但我認為十分適合多數想要養成儲蓄習慣的人：第一、它的起始點很低，十塊錢就可以開始；第二、它的累積速度不快，每一週多省十元對大多數人來說不算太困難；第三、不需要到畢業後就業領薪水才開始，從學生時代就可以起步，拿平日的打工錢就行；第四、如果是上班族，儲蓄速度可以跟著未來加薪逐漸增加。這一筆錢，學生可以拿來還學貸、卡債；上班族可以規劃出國旅行、進修，或是買房、買車的頭期款；更可以用作退休金準備。
對於開始要投資理財的人……
如果你能理解儲蓄已無法滿足未來經濟上的需要，投資理財將成為必備的常識，那你就正式進入投資的領域。投資工具林林總總，方法千奇百怪，但不管方式為何，有兩個熟悉又陌生的名詞你一定得認識：一個叫「報酬」，一個叫「風險」。
「報酬」的概念相當明確。買低賣高就是賺，反之就是賠錢，通常用百分比（%）表示。算法上可以有幾個方式：
其一，直接計算。
其二，年化報酬。相對於報酬，「風險」比較抽象難理解，但風險是具體存在的事物，而且讓人膽戰心驚。在日常生活中，發生疾病、傷痛、低潮，是人生的風險；在投資活動中，買賣任何投資商品是風險，同樣的，發生虧損也是風險。但是，對於大多數投資人來說，發生虧損，賠了錢，等於風險。這種認知不能說不對，卻不免偏執，許多投資人在投資股票、基金、資產、債券、外幣發生巨大損失後，才會總結一句：「投資真是一件高風險的事！」把虧損多寡和風險高低放在同一個標準衡量其實並不精確。
投資要獲利只有一個方法，就是買低賣高。再好的公司，如果買在價格高點，發生虧損的機會也會相對提高；一些大家棄如敝帚的標的，價格低到乏人問津，獲利的機會反而增加。也就是說，會不會發生虧損，往往和等級好壞的公司本身的風險關聯不大，反而和投資人買賣時間點和價格有關。
而風險是指發生虧損的可能性。從這個觀念出發，高風險的意思是讓投資人產生虧損的可能性比較高，換句話說價格的起伏要比較大，才會產生這種可能性。如果一檔股票價格平穩不動，投資它基本上是不大會賠錢的……
